bis 人民币 外汇交易(人民币汇率 外汇局)

是否会重回“6”字头？

上周五（11月11日），人民币对美元汇率中间价调升515个基点。当日，人民币市场汇率上演“大反攻”，在岸人民币对美元汇率日内最高涨逾1800个基点，离岸人民币对美元汇率反弹逾600个基点。

11月14日，人民币汇率中间价连续第2日大幅上调，中国外汇交易中心发布数据显示，人民币对美元中间价升值1008点至7.0899，这一调幅创2005年7月22日以来最大。

随后，在中间价的带动下，人民币对美元即期汇率开盘继续上周五的升值势头，当日在岸人民币日内上涨超600点收复7.05关口，离岸人民币日内涨超500个基点，成功收复7.04关口。

11月15日，人民币兑美元中间价报7.0421，继续上调。

为何出现如此大涨？

分析认为，一方面，美国10月通胀数据超预期回落，美联储放缓加息概率上升，美元指数上行空间有限，减轻了人民币对美元的被动贬值压力；另一方面，疫情防控政策持续优化，经济长期向好的基本面没有变，叠加前期稳汇率、稳预期政策逐步显效，市场信心得到提振，推动人民币汇率出现大幅反弹。

影响汇率走势的信号中，最新、最重要的，分别是以下这几个：

近期央行、外汇局上调企业和金融机构跨境融资宏观审慎调节参数等政策，叠加有关部门密集发声，引导人民币汇率预期，并通过全国外汇市场自律机制对跟风炒汇等行为进行引导和纠偏，一系列“稳汇率预期”组合拳发挥积极作用。国内经济韧性强、前景好，叠加前期稳汇率、稳预期政策逐步起效，市场信心持续提振。

在大洋彼岸，美国劳工部数据显示，10月美国CPI环比上涨0.4%，环比涨幅低于市场预期的0.6%；同比上涨7.7%，同比涨幅低于市场预期的8.0%，创下今年1月以来的最低水平，相比6月9.1%的同比涨幅大幅回落。

这被部分市场人士解读为通胀见顶的重要信号，多数投资者认为美联储再度激进加息的概率下降。所以，按上周五收盘的水平计算，美元从年内高点114附近已经回撤了近7%，跌至今年8月份以来的最弱水平。

在美国CPI之后，下一个具有足够影响力的美国经济数据将是12月2日的就业数据。这意味着在接下来的3周内，市场需要依赖美联储官员的对外讲话来调整加息预期的定价。

此外，在美元深度回调和中国经济预期好转之后，人民币汇率的短期贬值压力已经明显减弱。从过去的经验看，人民币汇率在年末存在季节性走强的特征。

年末出口商回款等结汇需求或是人民币季节性走强的重要原因。而在当前，疫情防控工作的优化所带来的潜在跨境证券投资回流可能与季节性结汇一起，成为支撑人民币汇率的力量。

机构的预测是：兴业研究认为，人民币汇率修复前期高估的过程已进入下半场，修复高估的速率较此前半年放缓，且随着全球风险偏好、美元指数和美联储动向、国内疫情动向等变化，人民币汇率有望出现阶段性反弹。

中金公司研报则认为，人民币汇率仍将受到美元指数等外部环境变化和北向资金跨境流动等因素的影响，但在稳汇率政策作用下，人民币汇率逐步趋稳回升的大方向不变。

现在压力给到了正在报价的外贸人这边。

前段时间客户因为汇率好要求打折的，我们可能也答应了，现在究竟按照多少汇率报价比较合适？谁能预测交货时的汇率呢？

规避汇率风险的有效办法包括：

1.限定报价有效期

例句1

All Prices quoted are valid for 30 days from the date of issue.

报价自发布之日起有效期为30天。

例句2

Currency exchange rate can significantly impact our costs. We reserve the rights to adjust our prices based on the current exchange rates.

货币汇率会对我们的成本产生重大影响，我们保留根据当前汇率调整价格的权利。

例句3

Quotation Validity: Unless otherwise agreed in writing, a quotation provided by 贵司名称 may be accepted up to 30 calendar days from the quotation date, after which 贵司名称 reserves the right to amend or withdraw it.

报价有效期：除非另有书面约定，我司提供的报价单有效期为报价日期后的30天内，之后我司保留修改或撤销报价的权利。

例句4

Quotation Validity. Unless otherwise indicated on the quote, written quotations by 贵司名称 shall expire automatically thirty (30) calendar days after the date appearing on the quotation unless 贵司名称 receives and accepts Buyer's Order within that period or withdraws the quotation.

报价有效期：除非另有书面约定，我司提供的报价单有效期为报价日期后的30天内，之后我司保留修改或撤销报价的权利。

2.约定汇率波动范围

例句1

Quotations are valid for 30 days unless otherwise stated in writing, but are subject to fluctuations in the exchange rate.

除非另有书面说明，报价的有效期为30天，且会受到汇率波动的影响。

例句2

Pricing is subject to USD/RMB fluctuation. In the event of an exchange rate movement 贵司名称 reserves the right to withdraw and/or reissue this quote accordingly.

产品定价受美元/人民币汇率波动的影响。在汇率变动的情况下，我司保留撤销/重新发布此报价的权利。

例句3

贵司名称 will cover variations of up to +/-1.5% of the quoted exchange rate. In the event of any variation greater than +/-1.5% between the quoted exchange rate and Bank Buy exchange rate at the date of the contract, 贵司名称reserves the right to amend or withdraw the quotation.

我司将承担+/-1.5%之内的汇率波动，如果合同签订之日的银行买入价汇率与报价汇率相比，波动大于+/-1.5%，我司保留修改或撤回报价的权利。

3.跨境人民币

请买家询问当地银行，是否可以用人民币支付货款。跨境人民币收汇不仅能规避汇率波动风险，还能节省汇差，何乐而不为？

4.金融工具

“锁汇”（套期保值）是目前我们外贸企业最常用的汇率避险工具。老板们在当前情况下，其实应该考虑到根据自身风险敞口，制定套期保值策略，对冲期限与敞口期限总体匹配，通过远期、掉期、期权、组合工具产品，规避汇率风险。当前国家已经出了政策来降低我们外贸企业避险保值的成本，完全可以去跟银行谈一谈。

你觉得汇率会回到“6”字头吗？你现在按照什么汇率报价？留言说一说！

推荐阅读

印度虚拟货币交易

简化跨境人民币业务流程(简化跨境人民币业务流程是什么)

人民币跨境贸易 套利 40%(跨境人民币便利)

关于跨境人民币直接投资有关问题的公告(跨境人民币实施细则)

虚拟货币汇差容易提现吗

国企监管虚拟货币

中国东盟信息港虚拟货币(中国东盟信息港总体布局)

湖南 融资租赁(湖南融资租赁市场规模)

人民币即期与远期报价(人民币远期外汇牌价)

融资租赁跨境人民币贷款(跨境融资贷业务)